En general, un modelo de cálculo destinado a detectar y evaluar los riesgos de una cartera. La atención se centra en los cambios extraordinarios pero concebibles en el entorno económico en su conjunto y en áreas individuales (shocks). – El Fondo Monetario Internacional realiza un examen irregular del sistema financiero de un país en cuanto a su resistencia a la evolución negativa del entorno macroeconómico que se supone en un modelo de cálculo. Los resultados se publican. – Los exámenes ordenados por las autoridades de supervisión o realizados por las propias autoridades de supervisión en relación con la capacidad de asumir riesgos de los bancos y las compañías de seguros. Según el Reglamento de Solvencia, las entidades de la UE deben realizar periódicamente pruebas de resistencia para los principales tipos de riesgo. En ocasiones, durante la crisis de las hipotecas de alto riesgo, que se convirtió en una crisis financiera mundial, se puso de manifiesto que la pérdida concebible se fijó en un nivel demasiado bajo en los cálculos del modelo -por regla general, los planteamientos incluían una pérdida equivalente a un beneficio trimestral- y tampoco se tuvo en cuenta la posibilidad de que la oferta y la demanda en el mercado financiero pudieran colapsar temporalmente por completo en todo el mundo. – A menudo se reclaman pruebas de resistencia uniformes para todos los bancos de la UE; sin embargo, es probable que éstas conduzcan a resultados poco significativos y probablemente incluso engañosos debido a la diversidad de entidades y modelos de negocio. No obstante, en julio de 2011 la Autoridad Bancaria Europea publicó por primera vez los resultados de las pruebas de resistencia de 91 entidades, entre ellas 14 bancos alemanes. Las reacciones del mercado a la publicación indicaron que esto había aumentado la confianza en los bancos. – Desde 2005, el Bundesbank alemán publica en noviembre un Informe de Estabilidad Financiera que intenta presentar todos los factores de riesgo del sistema financiero de forma muy detallada y exhaustiva. – Véase riesgo de colapso, revisión de la calidad de los activos, evaluación exhaustiva, colapso, efecto dominó, debilidad de los beneficios, acontecimiento extremo, negativo, caída en desgracia del BCE, estabilidad de los mercados financieros, sistema financiero, comportamiento de rebaño, banco híbrido, plan de crisis de liquidez, prueba de resistencia al riesgo de mercado, Ley de Murphy, capacidad de asumir riesgos, evaluación del riesgo y la solvencia, propio, choque, externo, análisis de sensibilidad, prueba de resistencia, reservas, confianza, volatilidad, peor escenario. – Cf. Informe mensual del Deutsche Bundesbank de diciembre de 2003, p. 55 y ss., Informe anual 2003 del BaFin, p. 24 y ss, p. 44 (en relación con las compañías de seguros), Informe Mensual del BCE de enero de 2005, p. 61 (en relación con la prociclicidad en la UE), Informe Mensual del Deutsche Bundesbank de septiembre de 2005, p. 61 y siguientes (presentación muy detallada; panorámica; referencias), Informe Mensual del BCE de octubre de 2005, p. 79 y siguientes (presentación del libro de texto; panorámica), Informe Mensual del BCE de febrero de 2007, p. 90 y siguientes (pruebas de simulación de crisis en la UE), Informe Anual del BaFin de 2006, pp. 94 y ss. pruebas de estrés en las compañías de seguros), p. 121 y ss. (importancia de las pruebas en relación con Basilea II; resultados de las pruebas de estrés realizadas en los bancos), Informe Anual del BaFin 2007, p. 91 y ss. (diferentes resultados), Informe Mensual del Deutsche Bundesbank de septiembre de 2008, p. 66 y ss. (pruebas de estrés del riesgo de liquidez), Informe Anual del BaFin 2008, p. 56 (normativa para la gestión del riesgo de liquidez). Informe anual de la BaFin 2009, p. 92 (pruebas de la Bafin), Informe mensual del BCE de agosto de 2010, p. 43 y siguientes (la prueba de resistencia revela aparentes carencias de capital), Informe anual de la BaFin 2010, p. 12 (los bancos alemanes participaron en la prueba de resistencia), p. 45 y siguientes (pruebas de resistencia de la UE)., pp. 102 y s. (resultados de las pruebas de resistencia de la BaFin), p. 139 (nuevos requisitos para las pruebas de resistencia; pruebas de resistencia inversas: para determinar a través de qué interacción de qué factores de riesgo está en riesgo una entidad), Informe de Estabilidad Financiera 2011, pp. 45 y ss. (evaluación de la capacidad de asunción de riesgos de las entidades alemanas; panoramas), Informe Anual de la BaFin 2011, p. 59 y ss. (avances en las pruebas de resistencia coordinadas a nivel internacional), p. 123 y ss. (prueba de resistencia de la BaFin para las compañías de seguros: resultados), p. 152 y ss. (prueba de resistencia de la ABE: resultados), Informe de Estabilidad Financiera 2013, p. 11 (indicador de estrés resumido para el sistema financiero alemán desde 2007), p. 59 y ss. (resultados de las pruebas de estrés), Informe Anual 2013 de la BaFin, p. 37 (directrices uniformes para las pruebas de estrés de la ABE), p. 132 y ss. (prueba de estrés para las compañías de seguros también por la AESPJ; detalles).

Atención: La enciclopedia financiera está protegida por los derechos de autor y sólo puede utilizarse con fines privados sin consentimiento expreso!
El profesor universitario Dr. Gerhard Merk, Dipl.rer.pol., Dipl.rer.oec.
El profesor Dr. Eckehard Krah, Dipl.rer.pol.
Dirección de correo electrónico: info@ekrah.com
https://de.wikipedia.org/wiki/Gerhard_Ernst_Merk
https://www.jung-stilling-gesellschaft.de/merk/
https://www.gerhardmerk.de/

Kommentare geschlossen.